编者按：
即将过去的2024年是极不平凡的一年。这一年，世界经济增长动能依然不充分，经济疲软催生的“小院高墙”式的贸易保护主义还在不同程度持续，诱发或加剧了地缘政治动荡，如欧洲地缘冲突、中东乱局等。外部环境的变化使得开放度很高的油气行业发展表现得很魔幻，发生了一系列大事。本期专题将对2024年全球油气行业大事进行盘点，挖掘事件背后的油气趋势与规律。
（作者单位：中国石化经济技术研究院、中国石化石油勘探开发研究院）
1.对化石能源偏爱有加
特朗普当选美国下一届总统，美国能源政策和碳中和路线或将生变。
无论是在上一任总统任职期间，还是在本轮总统竞选期间，特朗普的能源政策主张都是偏爱化石能源，其赢得大选后组阁过程中提名对气候变化持怀疑态度的赖特担任能源部下一届部长，态度的鲜明由此可见一斑。特朗普在上一任总统任职期间曾主导美国退出《巴黎协定》，2025年再次入主白宫后，美国能源政策在他的主导下将有可能再次改弦易辙，重新回归化石能源发展轨道。
从面临的经济挑战来看，特朗普主政后需要预防美联储数次降息带来的通胀风险，而借助大宗商品价格下行抵御通胀风险是现实选择。继续推进美国页岩油气革命、实现美国油气增储上产是实现油气大宗商品供应充分目标的有效手段之一。因此特朗普执政后，指望美国带头发展低碳能源、推进碳中和的愿望恐将落空。
2.以不变应万变
欧洲地缘政治冲突持续，巴以燃起战火，叙利亚政权更替，但国际油气价格保持平稳，对地缘政治冲突“免疫”。
长期以来，国际油价一直是地缘政治冲突的“风向标”。只要中东起了政治风波，油价十之八九会上涨。但美国自页岩油气革命后成为全球新的油气增长极，中东油气资源影响国际油价的能力受到很大程度牵制。加上近年来世界经济增长动能不足“惯性”一直持续、市场需求不振，对油气的需求强度自然不及以往，这些因素导致地缘政治冲突对油价的影响总体走弱。
2024年，面对欧洲地缘政治冲突持续、伊朗与以色列燃起烽烟，以及叙利亚政权更迭，国际油价表现得较为平稳，似乎对地缘政治冲突已有些“免疫”。目前的经济形势对地缘政治冲突的参与方有较大程度的约束，谁也不敢轻易破坏油气设施、触及全球油气正常供应的“红线”，毕竟引起世界范围的众怒后果难以承受，而且借助油价降低恢复经济的成本的努力一直在持续。
3.无可奈何花落去
欧盟进口管道气量单季反超美国LNG进口量，欧洲内部制裁并非铁板一块，极右翼势力的兴起对目前能源格局产生显著影响。
欧洲地缘政治冲突发生后，欧美持续加大经济制裁力度，对单一国家油气出口实施限价限量是重要手段之一。此外，欧盟还积极开辟中东、美国和非洲的气源，总体上降低了对单一国家的油气进口份额，并逐渐形成新的平衡，但这种平衡目前看来仍是弱平衡。在欧洲新油气供应体系运转过程中，一些问题也不时暴露出来。由于美国输欧气价高于单一国家的管道气价，且美国输欧气源仓促猛增一度导致美国部分地区天然气供应出现局部短缺现象，美国总统拜登于2023年底不得不叫停新增天然气出口项目审批。
与此同时，欧洲内部在对单一国家的油气制裁问题上也并非铁板一块，部分国家出于成本因素考虑更愿意使用管道气，而极右翼势力的兴起也在相当程度上抑制了欧洲对单一国家的制裁措施，这些因素共同作用使得欧洲进口管道气一度出现反弹，2024年欧洲单季进口管道气量一度超越美国液化天然气（LNG）进口量。
4.油气行业的主动应变
油气并购活跃，上游油气资产重组，进入适应中低油价的发展期，油气行业的发展韧性增强。
全球油气并购“升温”现象2023年底已出现，2024年这一趋势得以继续保持。根据相关咨询机构的数据统计，从交易数量和金额来看，上半年，全球完成了98笔油气并购交易，总交易金额为960亿美元，创历史新高。并购交易发生地点主要集中在北美，并继续由页岩油气并购领衔。
“并购热”的兴起向外界传递了行业主动应变的信号，即油气行业对于中低油价的接受程度在提升，油气公司抗压能力必须增强。一方面绿色低碳能源的兴起给油气资源带来替代与竞争是不争的事实，另一方面油气需求空间长期存在。面对此情此景，国际石油公司与其坐失市场与份额，莫不如奋起直追，适者生存。而突破的路径就是通过技术创新与管理创新进一步挖掘降本空间。
对油气行业而言，这种倒逼或许是好事，“浴火重生”后竞争力将有所提升。除美国的油气并购外，我国油气增储上产七年行动计划的执行同样可圈可点，我国国家石油公司在中低油价下持续向深层、深水及非常规油气领域进军，取得了一系列重大勘探突破，海洋油气和非常规油气产量持续创新高，成为国内油气增产主力，体现出发展韧性。
5.一切从实际出发
世界在能源转型与能源安全之间寻求平衡，石油公司投资兼顾新能源和油气资源，决策更务实理性。
2024年以来，国际局势诡谲多变，对能源供需产生了巨大的影响。与此同时，前所未有的极端气候事件也日趋频密，整个世界在能源转型与能源安全之间寻求短暂的平衡。2024年底在阿塞拜疆召开的第29届联合国气候变化大会（COP29）也成果寥寥，令人叹惋。
欧洲石油公司态度大变，从5年前争当先锋到当下重新转向油气投资，其间似乎仅隔着欧洲地缘政治冲突导致的能源短缺和不断降低的可再生能源项目回报率。2024年，bp、壳牌和Equinor（挪威国家石油公司）纷纷改弦易辙。bp首席执行官奥金克洛斯宣布，将斥资几十亿美元发展新的油气项目，以提振业绩和回报率；与此同时放缓能源转型节奏，中止了18个仍处于早期阶段的氢能项目，宣布将出售风能和太阳能业务。据路透社最新消息，bp在伦敦的氢能公司已裁员40人。壳牌首席执行官萨万也表示，将调整业务，提高业绩和回报率，以缩小与美国同行埃克森美孚和雪佛龙之间的差距。Equinor也开始重新审视低碳业务，计划下马几个仍处于早期的能源转型项目。
尽管如此，对于能源转型，这些公司也并未全部放弃，他们看好生物燃料的利润率，同时仍将推进部分海上风电项目，并根据后期的回报情况再决定是否追加投资。道达尔能源是欧洲油气公司中唯一的例外，其仍在继续投资低碳业务，且可再生能源产能已大幅超过bp和壳牌。
一些国家石油公司则在投资可再生能源的同时，兼顾国际油气业务的扩张。如巴西国家石油公司加速进入非洲、亚洲的油气田，以增加储量。亚洲和中东的国家石油公司也在大举购入石油、天然气和LNG资产，尤其是美国的资产。
6.西方不亮东方亮
中东国家发力天然气，世界天然气供需格局或将迎来重心“东移”。
2024年以来，沙特、阿联酋、卡塔尔等国家的石油公司开始布局天然气业务，跨国石油公司也纷纷加入了中东天然气的“掘金热”。中东目前的电力供应有些“靠山吃山、靠水吃水”的特点，以石油、天然气发电为主，仅伊朗的水电和可再生能源发电占比达到国内发电量的14%。
在全球碳中和浪潮下，中东国家也需要在推行电力结构调整方面有所行动。考虑到可再生能源由弱到强、由小到大需要一定的发展周期，现阶段及今后一个时期中东电力替代的现实选择集中在燃气发电。英国能源研究院（EI）今年发布的《世界能源统计年鉴》显示，中东目前的天然气年产量为7200亿立方米，天然气储采比为110，高于北美和非洲。
资源是产业化的物质基础，中东有资源，何愁不会成为全球下一个天然气勘探开发热点。21世纪以来，页岩气革命的发生深层次影响了美国和世界的能源格局，全球油气生产重心出现了“西移”。如今，当碳中和浪潮席卷全球、美国页岩气产量接近峰值时，如果中东再次“披挂上阵”，并成为全球天然气的新增长点，会否衍生出天然气生产重心“东移”的局面，可以拭目以待。
7.融合新能源是主旋律
在“双碳”目标驱动下，各行各业与新能源融合力度持续加大，油气行业首当其冲。
我国提出“四个革命、一个合作”能源安全新战略后，大力推进能源结构调整，新能源发展成绩卓越，目前拥有全球最大的新能源产业发展规模。在“双碳”目标提出后，新能源与经济领域各行各业的融合成为低碳发展的重要方向。国内油气田、石油石化行业纷纷就行业运转过程中绿电替代火电、绿氢在生产实践中的应用作出规划和部署安排，我国国家石油公司均有部分油气及石油石化项目进入落实阶段。
2024年，国家发展改革委等部门发布《关于大力实施可再生能源替代行动的指导意见》（以下简称《意见》），提出科学引导工业向可再生能源富集、资源环境可承载地区有序转移，强化钢铁、有色、石化化工、建材、纺织、造纸等行业与可再生能源的耦合发展。
需要特别指出的是，《意见》还提出加快推动油气勘探开发与可再生能源融合发展，打造低碳零碳油气田。我国油气资源分布与风光资源分布多有叠加，有各类资源聚集叠加分布的超级盆地，油气行业与新能源的耦合具备天然条件。2024年《意见》出台标志着油气与新能源融合迈向新征程。
8.迎接天然气时代
我国油气管网建设稳步推进，天然气“全国一张网”正在形成，天然气产供储销体系不断完善
我国是人口大国和能源消费大国，能源消费以煤炭为主，实现“双碳”目标需要能源低碳化、零碳化，在新能源技术和商业模式尚未完全成熟前，用低碳天然气替代高碳化石能源是比较现实的选择。
从供给侧看，在欧美天然气需求几乎达峰的形势下，未来国际天然气供应整体宽松，而我国恰处于需求增长期，海外供应有保障。加上我国天然气产量处于增长期，未来天然气在中国能源革命进程中将发挥重要作用。
但我国天然气基础设施相对薄弱，加快天然气基础设施建设意义重大。2024年，在中亚管线、中缅管线、西气东输管线和海上LNG通道运营基础上，中俄东线天然气管道关键控制性工程——长江盾构穿越工程完成管道铺设，主体工程全面完工。随着长江盾构项目的加速推进，中俄东线南段建设加快推进，将进一步完善东部能源大通道。国内管网里程全年新增4000公里，横跨东西、纵贯南北、覆盖全国、连通海外的天然气“全国一张网”正在形成。
9.交通电气化的影响显著
中国引领全球电动汽车发展、国内电动汽车销量大增，交通电气化加速成品油消费达峰，石油石化行业转型进程加快。
近年来，我国一直大力发展电动汽车，销量逐年增长，2024年预计约1200万辆，是全球新能源汽车销量大户，并成为全球电动汽车行业发展的引领者。在新能源汽车销量及渗透率增长的同时，国内成品油，特别是汽油消费出现下降；柴油消费受经济结构转型升级、公转铁、LNG替代等因素影响也出现不同程度下降；旅游业的恢复则对航煤的需求有一定程度的拉动。成品油消费虽有升有跌，但总体看来，我国的成品油消费峰值正一步步临近。
在此形势下，我国大规模的炼化产能去向何处成为一个重大的战略问题。2024年，国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，提及重点领域实施设备更新行动，石油化工行业是设备更新重点领域之一。针对“十四五”以来石油化工行业的产能过剩矛盾进一步加剧，中低端产能过剩或严重过剩，高端化学品、高端新材料、高端精细化学品和高端医疗产品相对短缺的现象，整个行业普遍形成提升全行业的创新能力、对已有装置设备进行升级改造、推动产品结构优化的共识。石油石化行业以设备更新换代为契机，通过设备更新带动技术改进，油转化进程加快。
10.炼化加速低碳转型
全球炼油行业规模继续扩大，产能扩大伴随着技术进步和环保要求提升。
2024年，全球炼油行业规模继续保持增长态势。根据国际能源署（IEA）的报告，2024年全球新增炼油能力预计近1亿吨，新增产能增长主要来自亚太和中东地区。印度等发展中国家的炼油能力预计处于持续扩张中，国际能源署据此判断全球炼油产能将在2030年前达到50亿吨/年以上。
在炼化产能增长的同时，由于重视绿色低碳发展，发达国家主导的炼油技术研发实践应用2024年取得显著进展，特别是在劣质重油加工、清洁燃料生产和炼油向化工转型等方面突破较大。原油直接制化学品技术也成为重点发展方向，很大程度上推动了炼油行业的创新和效率的提升。今后随着全球对环境保护的重视程度日益提升，炼油行业将面临更高的环保要求。国际能源署等机构预测，未来几年，全球将宣布关闭更多落后炼油产能，特别是欧洲、美国和中国等地区和国家的力度较大。
